Bamboo Capital: Tiền mặt và lợi nhuận giảm mạnh, nợ trái phiếu hơn 7.500 tỷ đồng

Khoản nợ hơn 7.500 tỷ đồng trái phiếu

Theo Báo cáo tài chính mới nhất, tính đến ngày 31/12/2022, Công ty CP Tập đoàn Bamboo Capital (Bamboo Capital; HoSE: BCG) đang sở hữu khoản nợ hơn 7.500 tỷ đồng trái phiếu. Khoản nợ này chủ yếu từ các công ty con của hệ sinh thái này.

Cụ thể, theo Sở giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX), từ tháng 4 đến tháng 5/2021, Công ty CP BCG Energy (BCG Energy) BCG Energy lần lượt phát hành 2 lô trái phiếu EBGCCH2124002 và EBGCCH2124003 với tổng giá trị 2.500 tỷ đồng. Hai lô trái phiếu này đều có kỳ hạn 3 năm, đáo hạn vào năm 2024, lãi suất 10%/năm.

Tổ chức tư vấn và phát hành trái phiếu cho BCG Energy là Công ty CP Chứng khoán Bảo Minh (BMSC); Nhận đảm bảo tài sản là Ngân hàng TMCP Nam Á – Trung tâm kinh doanh; Tổ chức kiểm toán là Công ty TNHH Dịch vụ Tư vấn Tài chính Kế toán và Kiểm toán phía Nam (AASCS).

Một thành viên khác của Bamboo Capital được niêm yết trên sàn chứng khoán là CTCP Đầu Tư Phát Triển Công Nghiệp và Vận Tải (Tracodi, Mã CK: TCD) đã phát hành lô trái phiếu TCDH2124002 vào ngày 28/12/2021 có giá trị 500 tỷ đồng. Lô trái phiếu này có kỳ hạn 36 tháng, đáo hạn ngày 28/12/2024.

Đến ngày 27/9/2022, Tracodi tiếp tục phát hành lô trái phiếu TCDH2227002 với giá trị 990 tỷ đồng. Lô trái phiếu này có kỳ hạn 60 tháng, đáo hạn vào ngày 27/9/2027.

Một thành viên của Bamboo Capital phát triển mảng bất động sản là BCG Land đang lưu hành lô trái phiếu BCLCH2124001 trị giá 2.500 tỷ đồng. Lô trái phiếu này kỳ hạn 36 tháng, phát hành ngày 31/3/2021 và đoán hạn ngày 31/3/2024 lãi suất 4 kỳ đầu tiên là 11%/năm. Tài sản đảm bảo là toàn bộ nguồn thu, quyền sử dụng đất, quyền và lợi ích phát sinh liên quan đến Dự án Kinh Dương Vương.

Mới đây nhất, ngày 12/12/2022, Công ty TNHH Đầu tư và Phát triển năng lượng Thành Nguyên đã hoàn tất phát hành lô trái phiếu TNECH2227001 với kỳ hạn 60 tháng, đáo hạn vào ngày 9/12/2027, lãi suất 13%/năm. Lô trái phiếu này có mệnh giá 100 triệu đồng/trái phiếu, số lượng phát hành 5.000 trái phiếu. Tổ chức lưu ký/đăng ký cho lô trái phiếu là một đối tác quen thuộc của Bamboo Capital - Công ty Cổ phần Chứng khoán Tiên Phong (TPS, HOSE: ORS).

Lợi nhuận và tiền mặt giảm mạnh

Theo Báo cáo tài chính mới nhất, nhiều nguồn thu của Công ty CP Tập đoàn Bamboo Capital (Bamboo Capital; HoSE: BCG) ghi nhận mức suy giảm đáng kể khiến doanh nghiệp này báo lỗ kỷ lục gần 339 tỷ đồng trong quý 4/2022. Điều này dẫn đến lợi nhuận và lượng tiền mặt của doanh nghiệp này giảm mạnh trong năm 2022.

Trong quý 4, doanh thu thuần của Bamboo Capital đạt 1.221,1 tỷ đồng, tăng 78% so với quý 4/2021. Tuy nhiên, giá vốn lại tăng vọt lên 1.089,4 tỷ đồng, dẫn đến lợi nhuận gộp công ty chỉ thu về vỏn vẹn 131,64 tỷ đồng giảm 38,8%.

Đồng thời, doanh thu từ hoạt động tài chính giảm tới 43,4% chỉ thu về 385,2 tỷ đồng Trong khi đó, chi phí tài chính và chi phí bán hàng tăng lần lượt 57,6% và 134,3% lên mức 640,2 tỷ đồng và 63,5 tỷ đồng.

Kết quả, Bamboo Capital báo lỗ gần 339 tỷ đồng. Trong khi cùng kỳ 2021 doanh nghiệp này lãi 271,5 tỷ đồng.

Lũy kế cả năm, Bamboo Capital mang về 4.531,6 tỷ đồng doanh thu thuần, tăng 75% so với năm 2021 và 546,4 tỷ đồng lợi nhuận sau thuế giảm 45%. Nhưng kết quả, chỉ mới hoàn thành được 62,5% kế hoạch doanh thu và 25% kế hoạch lợi nhuận.

Tính tới ngày 31/12/2022, tổng tài sản của Bamboo Capital đạt mức hơn 44.006 tỷ đồng, tăng gần 17% so với thời điểm đầu năm. Trong đó, tiền và các khoản tương đương tiền chiếm 629,5 tỷ đồng, giảm 39,7%; Đầu tư tài chính ngắn hạn 510,6 tỷ đồng, giảm 67,7%,…

Về nguồn vốn, nợ phải trả của Bamboo Capital tăng nhẹ so với đầu năm lên mức 30.204,8 tỷ đồng, bao gồm 2.977,4 tỷ đồng vay và nợ tài chính ngắn hạn và 11.957,3 tỷ đồng vay và nợ thuê tài chính dài hạn…

Về dòng tiền, cuối quý 4/2022, dòng tiền kinh doanh chính của Bamboo Capital âm hơn 2.747 tỷ đồng và dòng tiền đầu tư âm gần 4.952 tỷ đồng. Dòng tiền tài chính của công ty dương hơn 7.283,9 tỷ đồng, chủ yếu tới từ tiền thu đi vay.

FiinRatings ngừng xếp hạng tín nhiệm Bamboo Capital

Ngày 12/12/2022, FiinRatings đã ra thông báo về việc dừng thực hiện đánh giá xếp hạng tín nhiệm Công ty Cổ phần Tập đoàn Bamboo Capital trên cơ sở hết hạn hợp đồng giữa hai bên.

Tuy xếp hạng tín nhiệm hiện tại chưa bắt buộc tại Việt Nam nhưng được rất nhiều chuyên gia tài chính trong và ngoài nước kiến nghị như một giải pháp cho việc phát hành trái phiếu. Nghị định 65/2022 quy định cụ thể từ ngày 1/1/2023, một số trường hợp phát hành trái phiếu doanh nghiệp bắt buộc phải thực hiện xếp hạng tín nhiệm.

FiinRatings là một trong những đơn vị xếp hạng tín nhiệm nội địa đầu tiên được Bộ Tài chính cấp phép và là đơn vị đầu tiên cung cấp dịch vụ xếp hạng tín nhiệm đại chúng tại Việt Nam.